财经资讯20170829

  ▲北京等十三城将开展集体建设用地建租赁房试点。8月28日国土资源部、住房和城乡建设部印发《利用集体建设用地建设租赁住房试点方案》，确定将在北京、上海、沈阳、南京、杭州、合肥、厦门、郑州、武汉、广州、佛山、肇庆、成都等13个城市开展集体建设用地建设租赁住房试点，并借此“形成一批可复制、可推广的改革成果”。（来源：新浪财经）【点评】从此类试点城市名单来看，基本上和此前首批租赁市场发展的试点城市名单一致，这也还是为了让此类城市具备一个更好的发展基础，尤其是通过此类用地政策的推进，有助于更好地理顺此类城市当前的用地关系，对于平衡用地结构、积极为租赁产品提供租赁用地支持等都能发挥较好的作用。

  ▲21区域经济发展指数：西部排名高 吉林增速倒数第一。21世纪经济研究院研究之后发现，今年上半年21区域发展指数最高的是西部地区，为7.75%，其次是中部、东部，东北最低。西部地区区域发展指数比较高，前十名中有六名为西部地区。很多经济提高速度较高的地区今年指数较低，这些地区需要加快转型。（来源：新浪财经）【点评】很多经济提高速度较高的地区反而指数较低，显示这些地区需要加快转型，避免陷入经济驱动力过于单一的局面。

  ▲朝鲜导弹飞过日本领空 恐慌指数飙升日元和黄金急涨。韩国和日本政府周二（8月29日）表示，朝鲜周二早晨从平壤附近发射的一枚导弹飞过日本北部。消息传来之后，恐慌指数急升，日元和黄金短线急涨。（来源：新浪财经）【点评】韩国情报机构公布消息称，朝鲜已做好随时进行下一次核试验的准备，韩国总统文在寅也要求韩国军队拥有第一时间进行对朝作战的能力。

  ▲人民币中间价创逾一年新高 业内称短期仍有升值空间。中国外汇交易中心的多个方面数据显示，8月28日，人民币对美元汇率中间价报1美元兑6.6353块钱，较前一交易日大涨226个基点，也创下2016年8 月19日来最高。与此同时，在强势中间价的带动下，人民币对美元即现汇率28日开盘报6.6415，并一度升值至6.6310，同样创下一年来新高。（来源：新浪财经）【点评】目前投资者正从过度的贬值恐慌中解脱出来，但尚未对均衡水平附近的双向波动建立起足够的信心。下一步央行调控的重点应从抑制单边贬值预期转向培育双向波动预期。

  ▲50亿专向国企混改子基金成立 推动混改提速。北京国调混改互助基金签约仪式28日在北京产权交易所举行。作为中国国有企业结构调整基金发起的首只市场化专向国企混改子基金，北京国调混改互助基金由国调基金、工商银行北京市分行、国富资本共同设立，北京国富混改投资管理中心为基金管理人，基金首期规模50亿元。该基金将重点围绕央企及地方国企的混合所有制改革、并购重组等来投资，以资本力量助推混改国企的结构调整和转型升级。（来源：新浪财经）【点评】加快混改试点和推广，适时调整混改的相应政策和规定，探索混改的多种有效实现形式，赋予地方和企业相应的混改权力。

  ▲可转债拟募资额逼近3000亿。可转债拟募集资金额度正在逼近3000亿元大关，这也是可转债历史上少有的“堰塞湖”格局。由于当下可交易的可转债仅有19只，客观上造成了整个市场估值偏高。多位机构的人说，目前择券难度极大，期待可转债发行新规亮相，届时可以有更多标的选择。（来源：上海证券报）【点评】此前受到再融资新规的影响，高速扩张中的上市公司难以像此前一样选择非公开发行等方式融资，因此可转债受到追捧，成为持续融资的可选方式。

  国外市场信息 黄金：COMEX 12月黄金期货涨17.4美元，涨幅1.3%，报1315.30美元/盎司，创2016年9月30日以来收盘新高。金价升破1300美元重要心理关口，创下自去年11月特朗普当选美国总统当天以来新高。原油：WTI 10月原油期货跌1.30美元，跌幅2.72%，报46.57美元/桶；ICE布伦特10月原油期货跌0.52美元，跌幅0.99%，报51.89美元/桶。美国德州遭遇50多年来的最强风暴，导致美国约5%的炼油产能和墨西哥湾逾20%的原油生产暂停，油价重挫。美股：道指跌0.02%，报21808.40点；纳指涨0.28%，报6283.02点；标普涨0.05%，报2444.24点。（来源：东方财富）

  ▲神华与国电合并 “煤电联姻”成改革新范式。中国神华28日晚间公告，中国神华与国电电力披露重组预案：神华集团更名为国家能源投资集团有限公司，作为重组后的母公司，吸收合并国电集团；同时，国电电力和中国神华拟以旗下火电资产共同组建合资公司，国电电力将拥有火电合资公司的控股权，两公司均继续停牌。有媒体测算，合并后的新实体资产规模将达1.8万亿元，成为全世界装机容量最大的电力企业。*ST平能、英力特、龙源技术、长源电力等公司亦发布了实际控制人变更公告。（来源：上海证券报）【点评】神华与国电的重组，有望在能源产业引发新一轮的煤电公司合并热潮，大幅度的提高煤电一体化程度，有效增强平抑煤炭和电力价格波动的能力。龙源技术（300105）、长源电力（000966）、英力特（000635）、ST平能（000780）。

  ▲阿里领投云服务商七牛云 行业发展空间广阔。国内企业级云服务商七牛云28日宣布完成新一轮10亿元融资，由阿里巴巴集团和云锋基金领投。七牛云创始人许式伟表示，除了继续强化对象存储、大数据和人工智能等产品的竞争优势，接下去还会加大面向行业的服务能力。据预测，2017年云计算市场规模将达751.6亿元，到2020年总体规模有望达到1355.4亿元。（来源：上海证券报）【点评】东吴证券研报认为，在智能化与物联网加速推进的背景下，部分公司的云计算业务同样保持着良好的发展形态趋势，预计我国AI发展及智能基础设施建设将全面展开，物联网部署持续推进，云计算坐拥广阔发展空间。紫光股份（000938）、光环新网（300383）、浙大网新（600797）、中科曙光（603019）。

  ▲需求旺季来临 多地氨纶价格集体上调。浙江、山东、福建等多地氨纶企业28日集体上调报价，每吨调涨1000-3000元不等，最高涨幅近7%。8月份以来，氨纶行业出现企业大面积减产、停产，检修减产企业达到16家占总产能40%，剩余企业开工率达到80%。随着9月份需求旺季的来临，氨纶价格有望进一步上行。（来源：上海证券报）【点评】目前行业总产能在50万吨左右，虽然后续仍有部分新增产能，但考虑到市场行情和环保压力，最终扩张产能或好于预期。在有突出贡献的公司扩产和环保约束下，行业集中度将提升。华峰氨纶（002064）、泰和新材（002254）、新乡化纤（000949）、哈工智能（000584）。

  ▲人民币持续大幅升值、航空公司业绩有望超出预期。近日人民币持续大幅升值。据中国外汇交易中心消息。周一人民币中间价上调226点。人民币兑美元中间价报6.6353。创逾一年新高。截止周一下午18点。离岸人民币今日盘中升破6.63。最高涨至6.6224。涨幅超过0.3%。创2016年8月以来新高。在岸人民币盘中最高涨至6.6241。涨幅0.34%。创近一年以来新低。（来源：证券时报）【点评】机构觉得，受益于人民币的持续升值，航空公司的汇兑收益将大幅度的提高。据机构预测，以当前汇率水平测算中国国航（601111）、南方航空（600029）实现汇兑净收益将超过15亿元以上

  ▲国务院要求中小学设人工智能课程、编程教育概念受关注。据新闻媒体报道。国务院近日印发《新一代AI发展规划》。精确指出AI成为国际竞争的新焦点。应逐步开展全民智能教育项目。在中小学阶段设置AI相关课程、逐步推广编程教育、建设人工智能学科。培养复合型人才。形成我国人工智能人才高地。（来源：证券时报）【点评】专家这样认为。人工智能的发展是大势所趋。未来所有行业都将随着人工智能而带来升级与变革。此次规划出台。将会加快编程培训进入中小学课堂的实施进度。盛通股份（002599）、泰禾光电（603656）、汉王科技（002362）、拓维信息（002261）。

  ▲国内首条自动化燃料电池产线投产、行业进入发展机遇期。据新闻媒体报道。8月25日。中国首条自动化氢燃料电池发动机大批量生产线正式投产。国家新能源汽车重点项目总体专家组组长欧阳明高等领导出席投产仪式。该生产线由北京亿华通公司自主设计。一期年产氢燃料电池发动机2000台。明年底二期建成后达到1万台。亿华通是国内燃料电池龙头。承担北京奥运会。上海世博会等燃料电池客车示范运营项目。上述项目获得张家口市政府支持。张家口作为2022年冬奥会举办地。正打造国内燃料电池客车应用示范城市。今年将启动百辆级示范运营。（来源：证券时报）【点评】中长期看，根据中国氢能与燃料电池的战略规划，2020年燃料电池汽车将超过5000辆，2025年超过5万辆，短期看，配备氢燃料动力系统的宝马X7将在9月12日开幕的法兰克福车展正式亮相。康盛股份（002418）、大洋电机（002249）、科华恒盛（002335）、富瑞特装（300228）。

  ▲我国大功率储能系统研制成功 不间断供电技术实现突破。大功率储能系统是应对突发性灾害提供不间断电源的关键技术，是我国重大工程可靠供电的关键基础设施，其具有可靠性要求高、节能环保要求高等特点，是制约我国数据中心、精密制造、核电等发展的重要瓶颈。据科技部网站28日消息，我国成功研制采用国产智能模块的燃料电池多能源储能系统。近期，该项目通过了科技部高新司组织的验收。（来源：中国证券报）【点评】面向重大工程的多能源储能系统已大范围的应用于大型数据中心、核电、高端制造、航空航天、军工等重大工程的不间断供电系统。科华恒盛（002335）、圣阳股份（002580）。

  ▲苹果将发力AR 将推出与iPhone、iPad齐头并进重磅产品。据报道，苹果将在美国当地时间9月12日早上10点举行秋季新品发布会。除iPhone 8外，苹果还会推出AR眼镜（内置了一系列传感器），届时有望与Watch、iPhone 8等新产品共同登场。分析机构指出，在问世3年后，这款传闻中的苹果 AR 智能眼镜产品将能带来250亿美元市场占有率，甚至将会是与苹果iPhone、iPad齐头并进的重磅产品。（来源：中国证券报）【点评】有报道称，新一代iPhone8也将支持AR。苹果的团队已经在内部认定AR就是下一代让人们像如今使用iPhone手机般沉溺的科学技术产品。苹果的任务就是让AR产品的未来变得像iPhone那样普及。苏州固锝（002079）、苏大维格（300331）。

  ▲京津冀签署协同发展备忘录，共同推进雄安新区教育发展。据新华社报道，近日北京、天津、河北三地教育部门召开座谈会，共同推进雄安新区教育发展。三地共同签署了《推进京津冀教育协同发展备忘录》，对制定落实《京津冀教育协同专项规划》行动计划、服务雄安新区建设、优化教育资源布局、探索三省市义务教育深层次地融合等重点任务达成共识。（来源：中国证券报）【点评】上市公司中，中国高科（600730）、威创股份（002308）。

  ▲手游助攻 业绩飘红 游戏公司还有什么新玩法。当世界各地的玩家惊喜于《王者荣耀》最近又更新了14位英雄、22款皮肤时，A股上市的游戏运营商们以飘红的业绩，乐享了移动游戏带来的红利。对于投资者而言，其更关注下半年整个手游板块会不可能会出现新的“王者”。【点评】多家游戏上市公司最新披露的半年报显示，其手游收入均呈现成倍增长。关注巨人网络（002558）、三七互娱、游族网络等、世纪华通、完美世界

  ▲锂电储能将迎爆发式增长有突出贡献的公司加速商业化运营。“我国已成为全世界最大化学储能的应用市场。不过，相对于其他的新能源发电装机，储能依然是雷声大雨点小。随着锂电池成本的迅速下降，未来几年里，锂电储能市场将会迎来爆发式增长。”中国化学与物理电源行业协会储能应用分会秘书长刘勇在日前举行的首届全国用户侧储能细分市场开发与应用高层研讨会上表示。（来源：上海证券报）【点评】关注南都电源（300068）、协鑫集成、猛狮科技、中恒电气等

  ▲可燃冰开采迎重要节点未来开发前景可期。可燃冰（天然气水合物）开采迎来一个重要节点。中石油集团28日宣布，国土资源部、广东省人民政府与中石油集团近日在北京签署《推进南海神狐海域天然气水合物勘查开采先导试验区建设战略合作协议》（下称《协议》）。中石油高层表示，希望在2030年实现商业化开采。（来源：上海证券报）【点评】在业内看来，此举意义重大，标志着我国天然气水合物勘探开采事业进入一个崭新阶段，将进一步快速推进我国天然气水合物产业化建设的进程。关注潜能恒信(300191)、石化机械、泰山石油、恒泰艾普、海默科技

  ▲下游需求旺盛稀土存政策性供应不足。在8月28日举行的第九届中国包头稀土论坛上，参加会议的专家指出，目前稀土中下业需求旺盛，但稀土存在政策性的供应不足。 随着行业价值回归及稀土“打黑”行动的开展，今年以来，以镨钕为代表的稀土品种价格大大上涨，涨幅超过80%。上游稀土原材料行业实现扭亏为【点评】建议关注广晟有色（600259）、盛和资源、北方稀土、厦门钨业等。

  ▲受益钴价走牛 产业链公司业绩“后劲”足。受益上半年动力电池三元材料需求大增，作为必须元素的钴，价格持续走牛，带动产业链上游多家上市公司业绩大增。 华友钴业近日披露半年报，上半年实现营业收入37.88亿元，同比增长近75%，实现净利润6.75亿元，而上年同期公司亏损3128.72万元。华友钴业称：“上半年是公司创立以来生产形势最好、产业协同最佳、经济效益最优的半年。” 【点评】关注华友钴业（603799）

  ▲博实股份（002698）签订9730万元设备采购合同。2017年8月29日公告,公司于2017年8月25日在浙江舟山与浙江石油化工有限公司(简称“浙江石化”)签订关于浙江石化4000万吨/年一体化项目硫磺回收装置硫磺称重包装码垛成套设备、乙烯公用工程FFS包装码垛成套设备合同,合同合计金额人民币9,730万元。（来源：金融界）【点评】上述合同不含税合计金额为8,316.24万元,占公司2016年度营业收入的13.25%。合同交货期在2018年度,由于相关设备需要用户根据现场条件进行验收,预计对公司2018年度业绩有积极的影响。

  ▲东华科技（002140）签订2.54亿元EPC工程总承包合同。2017年8月29日公告,近日,公司与安徽东华通源生态科技有限公司(简称“东华通源”)在安徽省合肥市签订的《淮南固废处置中心项目 EPC工程总承包合同》经双方签字盖章后正式生效。此合同标的系企业来提供淮南固废处置中心项目的 EPC工程总承包服务,建设工期预计约为15个月,合同金额为25371.12万元人民币。（来源：金融界）【点评】本合同年均合同额约占公司2016年度经审计营业收入的12.13%。此合同的签订和履行,将逐步提升本公司在固废处置等方面的工程业绩,有利于公司环保业务的做强做优。

  ▲众合科技（000925）7.12亿元地铁信号系统项目中标公示期结束。众合科技8月28日晚间公告，公司获确定为“成都地铁6号线一、二期及成都轨道交通 11号线一期工程信号系统集成采购与施工总承包项目”的第一中标候选人，截至25日中标公示期已结束。【点评】该项目金额7.12亿元，系公司在成都中标单体标的额最大的地铁信号系统项目，众合科技2016年度营收12.04亿元。

  ▲厚璞创新11.4亿元受让19.84%股权朗科科技300042）二股东换新人。朗科科技二股东将迎来一张新面孔。公司今日公告，北京厚璞创新科技有限公司（下称“厚璞创新”）8月27日分别与中科汇通、成晓华签署了《股份转让协议》，前者以协议转让方式受让中科汇通和成晓华持有的朗科科技合计2651.26万股股份，占公司总股本的19.84%。本次股份转让完成后，厚璞创新将持有朗科科技2651.26万股股份，持股票比例19.84%，成为公司新的第二大股东。（来源：上海证券报）【点评】资料显示，厚璞创新注册资本30亿元，2017年4月10日刚刚成立，公司董事兼经理为胡雨岚。截至报告书签署日，厚璞创新及其控制股权的人、实际控制人不存在持有其他上市公司5%以上股份的情况。

  ▲嘉麟杰（002486）增资控股德青源 布局生态健康产业。嘉麟杰今日披露重大资产购买预案，公司拟通过现金收购及增资方式实现对德青源的控制，布局多元化经营。根据公告，本次交易包含现金收购及增资扩股两部分，合计金额为12.35亿元。现金收购方面，公司拟以支付现金方式向今日资本II（香港）收购其持有的德青源4202.84万股，占比8.91%，股份转让对价为1.35亿元；增资方面，公司拟以货币出资的方式向德青源进行增资扩股3.44亿股，增资金额为11亿元。【点评】公司方面表示，本次重大资产重组完成后，公司主要营业业务将由单一经营纺织业务向纺织业和蛋品产业双主业一起发展的业务结构正式转型。公司将继续做大做强实体产业，驱动纺织品和蛋品的消费升级，实现公司长期的可持续发展。（来源：上海证券报）

  【爱建证券】招商证券(600999)多项业务齐发展，业绩增长超预 事件：招商证券2017年上半年实现营业收入58.59亿元，同比增长12.73%，实现归母净利润25.52亿元，同比增长13.85%，对应EPS为0.35元。公司归属于母公司股东权益765.37亿元，同比增长27.93%。 股票质押规模提升，信用+自营贡献业绩增长：公司营业收入和净利润实现双增，业绩显著优于行业平均，主要系公司利息净收入和自营投资收益（含公允市价变动）较去年同期大幅度的提高，分别增长243%、81%，弥补经纪业务手续费收入同比下滑25%。其中受益于股票质押市场规模持续增长，公司股票质押式回购业务余额为483.24 亿元，相对2016 年末增长约12%。而自营方面，受益于A股证券交易市场行情，公司权益性证券投资收入大幅度上升。 经纪业务有所下滑，财富管理优势凸显：受证券交易市场成交萎靡影响，公司累计股基成交量同比下滑16%，但对应市场占有率较2016H1提升0.13%至3.93%，佣金率则下滑至0.04%，仍高于行业中等水准（万分之3.4左右）。2017年上半年，公司积极地推进零售经纪业务向财富管理转型，财富管理实现各类金融理财产品销售4263.94 亿元，同比增长5%，财富管理计划客户股基交易量实现逆势增长，同比增长24%。 IPO发行增长迅速，海外业务表现亮眼：公司抓住IPO发行机遇，上半年IPO发行承销金额达41.24亿元，同比增长89%，再融资发行金额受新规影响下滑17%，债券承销金额小幅增长4%，投行总承销收入同比上涨4%。另外，公司全资子公司招商国际多项业务指标创历史上最新的记录，其中IPO承销金额在香港市场位居第一，招商国际2017H1共实现营业收入5.11亿元，同比增长3倍。 投资建议：公司17年上半年业绩显著优于行业平均，信用和自营业务大幅度增长，财富管理优势开始凸显，海外业务也表现亮眼，预计17/18年EPS为0.99/1.18元，目前股价对应17/18年PE为18.39/15.42倍，对应17/18年PB为2.01/1.95倍，维持公司“推荐”评级。 风险提示：股票市场低迷，监管政策变化期【华泰证券】国泰君安(601211)资本充足促发展，业务转型添活力

  业绩表现好于行业平均， 证金公司新晋第五大股东 公司 2017H1 归母净利润 47.6 亿元，同比-5.3%， 业绩好于行业平均；营收 111 亿元，同比-19%；半年度 EPS 为 0.56 元；半年度 ROE 为 4.66%，。公司营收与净利润均排行业第二，业绩下滑主要由于去年同期出售了海际证券股权而产生投资收益， 剔除此部分影响后，公司营收和归母净利润同比增长 1.35%和 19.87%，大幅高于行业平均。证金公司 Q2 大幅增持至3.34 亿股，占比 3.83%，新晋公司第五大股东、第三大流通股东。 经纪推进财富管理转型，资本中介审慎积极发展 公司持续推进零售经纪向财富管理的转型升级，建设智能化投顾平台，提升综合金融服务能力。 2017H1 代销金融理财产品日均保有规模 892 亿元，净收入排名行业第一； 股基交易量市占 6.27%，行业第二，较年初增长 1.18pct； 经纪业务净收入 26.6亿元，行业第一。君弘 APP 用户数达到 1650 万户，月活排行业第二。 融资融券业务加强机构客户及高净值客户服务，持续优化客户结构， 6 月末两融余额 535 亿元，市占 6.08%，行业第二。 股票质押业务继续坚持“审慎积极”发展策略， 待购回余额 845 亿元， 行业第三， 较年初+22%；其中融出资金行业第二。 投行业务优化结构，大力拓宽 PB 业务需求 受再融资新规与利率上行带来的影响， 2017H1 证券承销业务净收入 13 亿元，同比-16%。公司优化投行业务结构，加大对 IPO 项目的开发力度， 2017H1 证券承销业务完成主承销金额 1280 亿元，市场占有率 6.51%，行业第三；股票主承销金额311 亿元，市场占有率 8.06%，行业第二； ABS 承销金额 257 亿元，同比+113%。公司 PB业务充分挖掘客户的综合需求，2017H1 资产托管及外包业务规模为 5290亿元，较年初+35%，行业第三，其中托管公募基金规模 378 亿元，券商中第一。 打造全能型资管机构， 创新业务独具特色 国泰君安资管完善全产品线、全生命周期和全价值链业务体系， 6 月末管理规模8965 亿元，较年初+5.9%，行业第三；主动管理规模 3273 亿元，较年初+7%； 存续 ABS 类产品 20 只、存续规模 310 亿元，分别较年初+25%和 34%；跨境资管规模 26 亿元。 自营坚持向低风险、非方向性业务转型战略，上半年投资净收入 32亿元。公司 FICC 等创新业务走在行业前列， 以 FICC 为核心的综合金融交易业务链基本建立，业务功能基本具备，公司 7 月取得首批债券通做市商资格，上半年创新业务对收入贡献度达 42%，未来创新业务将成为公司独具特色的业务发展模式。 资本充足风控领先，国际化布局助推业务发展 公司今年成功完成 H 股与可转债的发行上市，建立并完善“ A+H”国际化资本构架， 严格风控使公司保持十年 AA 评级，充足资本实力助推各项业务规范发展。根据 2017H1 业绩表现调整盈利预测，依据市场可比公司当前 PE 及 PB 估值情况调整估值， 预计 2017-19 年 EPS 为 1.24 元、 1.43元和 1.66 元，对应 PE 为 17 倍、 14 倍和 12 倍， 维持目标价格的范围 23-25元， 维持买入评级。 风险提示：业务开展不如预期，市场波动风险。返回搜狐，查看更加多